三年前，國內(nèi)鋼鐵行業(yè)蒸蒸日上，幾大鋼鐵集團(tuán)忙著在全國范圍內(nèi)跑馬圈地、擴(kuò)大自己版圖，當(dāng)時寶鋼集團(tuán)在廣東畫了一個圈，欲將廣鋼和韶鋼同時收入麾下。誰知天有不測風(fēng)云，鐵礦石漲價、鋼鐵盈利能力下滑等因素放緩了寶鋼集團(tuán)并購的腳步，重組一事懸而未決。雖然廣東鋼鐵集團(tuán)早于2008年就已掛牌成立，但至今仍是空殼一個。如今，廣鋼股份開始了自救之路，而此時的廣州市政府也將目光瞄準(zhǔn)了廣鋼股份這個分量不輕的殼資源。
突然停牌延期復(fù)牌
11月8日，廣鋼股份突然停牌。
重組話題圍繞著廣鋼股份已有三年多的時間，此時停牌不免引起市場的廣泛關(guān)注。“是不是重組要進(jìn)入實(shí)質(zhì)階段了？”廣鋼股份停牌時，記者致電廣鋼股份董秘楊耀興，得到的答案是肯定的，但具體方案尚在廣州市政府討論的層面。9日，廣鋼股份公告稱：“在廣東省、廣州市政府的協(xié)調(diào)指導(dǎo)下，正在籌劃與公司相關(guān)的重大事項(xiàng)，相關(guān)方案正在向有關(guān)部門進(jìn)行政策咨詢中，有些事項(xiàng)尚存在不確定性。”
5天的期限到了，方案卻未能公布，于是廣鋼股份申請自11月15日起繼續(xù)停牌。今日，應(yīng)是廣鋼股份復(fù)牌的日子，可難產(chǎn)的方案迫使廣鋼股份再次向上交所遞交了延期復(fù)牌的申請，復(fù)牌日期改為2011年1月7日。
重組方案為何遲遲無法公布？從今日廣鋼股份的公告可略窺一二：“廣鋼股份與重組方廣日集團(tuán)進(jìn)行了認(rèn)真研究和協(xié)商，已擬定了重大資產(chǎn)重組的初步方案。重組方案涉及到大量員工的切身利益，涉及到眾多債權(quán)銀行的債權(quán)債務(wù)轉(zhuǎn)移的難題，需要履行政府決策和國有資產(chǎn)報批程序。”
出乎意料的是，此次廣鋼股份重組與寶鋼集團(tuán)并無任何關(guān)系，只是廣州市政府與廣鋼股份為尋求自身發(fā)展而做出的重要決定。自廣鋼股份11月8日停牌以后，廣州市國資委就一直在對重組方案進(jìn)行探討，目前初步方案已確定。據(jù)悉，廣鋼股份將與廣州廣日股份有限公司進(jìn)行資產(chǎn)置換，廣鋼股份的鋼鐵資產(chǎn)將被剝離，同時廣州廣日集團(tuán)有限公司將把廣日股份注入上市公司中，一家鋼鐵上市公司也轉(zhuǎn)身變?yōu)殡娞菰O(shè)備供應(yīng)商。
寶鋼重組徒增變數(shù)
2008年6月28日，寶鋼集團(tuán)與廣東省政府掛牌成立了廣東鋼鐵集團(tuán)有限公司。按當(dāng)時的數(shù)據(jù)，公司注冊資本約358.6億元，其中寶鋼擬以現(xiàn)金出資286.88億元，持股80%；廣東省國資委、廣州市國資委則以韶鋼、廣鋼的國有凈資產(chǎn)出資71.72億元，合計(jì)持有20%。廣東鋼鐵集團(tuán)的成立，被市場人士看作是寶鋼集團(tuán)為重組廣東鋼鐵企業(yè)邁出的關(guān)鍵一步。
但廣東鋼鐵集團(tuán)成立之后兩年多的時間里，寶鋼集團(tuán)卻未有進(jìn)一步的動作。據(jù)了解，寶鋼集團(tuán)落子廣東，主要是希望湛江項(xiàng)目可以順利實(shí)施。而重組廣鋼及韶鋼兩家鋼廠并淘汰部分落后產(chǎn)能，則成為湛江項(xiàng)目獲批籌建的條件之一。本想在廣東大展拳腳的湛江項(xiàng)目，受國家對鋼鐵產(chǎn)能的限制而一拖再拖。
今年5月10日，廣東省發(fā)改委及廣東鋼鐵集團(tuán)召開新聞發(fā)布會宣布：“500萬噸湛江精品鋼基地項(xiàng)目將于今年年內(nèi)動工，廣鋼股份遷建工作也被提上日程。”現(xiàn)在看來，隨著廣鋼股份重組方案逐漸露出水面，寶鋼集團(tuán)重組廣東省鋼鐵企業(yè)的方案也將隨之進(jìn)行調(diào)整。據(jù)了解，湛江項(xiàng)目前期準(zhǔn)備工作仍在進(jìn)行，但何時可以上馬還是未知數(shù)。
廣鋼股份三季度報告顯示，該公司三季度虧損3,557萬元，前三季度實(shí)現(xiàn)營業(yè)利潤-1,980.21萬元，凈利潤1,084.72萬元。有廣鋼股份內(nèi)部人士坦言：“由于今年下半年鋼鐵行業(yè)整體不景氣，同時受亞運(yùn)會期間限產(chǎn)50%的影響，要想全年實(shí)現(xiàn)盈利很難。”
一方是遲遲懸而未決的重組方寶鋼集團(tuán)，一方是亟待尋找出路的廣鋼股份，在廣東鋼鐵集團(tuán)成立兩年多以后，廣鋼股份決定尋求自救。記者從廣鋼集團(tuán)了解到：“此次資產(chǎn)置換重組方案已經(jīng)征求了寶鋼集團(tuán)的意見，且在得到寶鋼集團(tuán)的同意后才開始對廣鋼股份的重組方案進(jìn)行探討。”
“電扶梯”廣日借殼
據(jù)了解，此次資產(chǎn)置換的第一步要經(jīng)過具體方案制定、上市公司原資產(chǎn)債務(wù)轉(zhuǎn)移、相關(guān)政府審批和職工代表大會審批、股東大會審批等多個流程，因此，原本計(jì)劃今日復(fù)牌的廣鋼股份延長了停牌時間。
楊耀興告訴記者：“在方案公布之前，將對雙方的資產(chǎn)進(jìn)行過預(yù)評估。”目前，廣鋼股份的凈資產(chǎn)為6.07億元，將廣鋼股份其他無形資產(chǎn)計(jì)算在內(nèi)，最后評估的資產(chǎn)價值將超過凈資產(chǎn)值。按照等額資產(chǎn)置換的要求來看，即將借殼注入的廣日股份資產(chǎn)規(guī)模將與目前的廣鋼股份資產(chǎn)相匹配。進(jìn)入廣日股份的企業(yè)網(wǎng)站不難了解到：“1996年1月，廣州電梯工業(yè)公司與日立公司合資組建日立電梯(廣州)有限公司、廣州廣日電梯工業(yè)有限公司、日立自動扶梯(廣州)有限公司等三家合資企業(yè)。項(xiàng)目總投資9,000萬美元，中日各占50%股份，但管理以中方為主。1999年，三公司合并更名為廣州日立電梯有限公司。2000年11月27日，改制為廣州廣日集團(tuán)有限公司。廣日股份則是廣日集團(tuán)投資控股的股份公司，注冊資本6.83億元。”
廣日股份整合了廣日集團(tuán)旗下的電扶梯整機(jī)，電扶梯配件及關(guān)聯(lián)產(chǎn)業(yè)，目前擁有6家控股子公司和3家參股公司。提供從訂單處理、設(shè)計(jì)制造到售后服務(wù)完整的一站式系統(tǒng)服務(wù)，服務(wù)網(wǎng)絡(luò)遍布全國。所生產(chǎn)的“廣日”牌和“日立”牌電扶梯產(chǎn)品銷往全國各主要城市并出口多個國家和地區(qū)，是華南地區(qū)最大，行業(yè)一流的電扶梯設(shè)備供應(yīng)商。
人員土地備受關(guān)注
誰也沒有想到，等待了三年的寶鋼重組，廣鋼股份最后將通過賣殼來實(shí)現(xiàn)自救。然而，在這個土地價格居高不下的年代，廣鋼股份腳下138萬平方米的土地也可成為重要的砝碼。
目前，雖然廣鋼股份的遷建工作已暫時擱置，但將位于荔灣區(qū)白鶴洞廠內(nèi)的鋼鐵產(chǎn)能淘汰搬遷是早晚的事情。由于該塊土地位于珠江邊的鶴洞大橋西面，是廣州市僅剩的大型江邊地皮，土地也由原來的工業(yè)用地調(diào)劃為綜合建設(shè)用地。
按照廣東省最新公布的基準(zhǔn)地價，廣州中心城區(qū)的商業(yè)用地平均價格達(dá)6,267元/平方米。依此價格計(jì)算并考慮所得稅，廣鋼股份該塊土地價值達(dá)到86.48億元。另外，廣州今年首次調(diào)整了土地出讓金計(jì)收標(biāo)準(zhǔn)。廣州市規(guī)劃局局長王東公開表示：“根據(jù)測算，按照原先平均樓面地價1.3萬元/平方米計(jì)，廣鋼地塊產(chǎn)出約292億元；新方案雖然平均樓面地價下降到8,000元/平方米，但由于相關(guān)規(guī)則的變化，廣鋼地塊的產(chǎn)出反而會增加到318億元。”
楊耀興告訴記者：“目前廣鋼集團(tuán)白鶴洞本部的在編員工有7,000人，包括勞務(wù)人員在內(nèi)達(dá)9,000人，廣鋼股份的員工有5,000人。”重組之后，這些員工將如何安置？按照廣州市的要求，企業(yè)要對辭退的員工進(jìn)行工資補(bǔ)償，標(biāo)準(zhǔn)為工作年限內(nèi)每年一個月的工資補(bǔ)償，以上一年的月平均工資為基準(zhǔn)。打個比方，一個在廣鋼股份工作20年的員工，上一年的月平均工資為1萬元，那么這個員工將拿到的辭退補(bǔ)助為20萬元。若按平均每人10萬元的補(bǔ)償來算，廣鋼集團(tuán)至少也要支付9億多的員工安置補(bǔ)償金。
若真正實(shí)現(xiàn)了廣鋼股份與廣日股份的資產(chǎn)置換，土地歸屬權(quán)將重新回到廣鋼集團(tuán)手中，有如此值錢的土地握在手中，用于安置員工的補(bǔ)償資金也自然有了著落。
寶鋼集團(tuán)布局廣東的方案將作何調(diào)整，廣鋼集團(tuán)又將走向何方？這些問題都將隨著重組方案的公布而漸漸清晰。
